L'investissement Responsable et solidaire

66% des Français déclarent que les enjeux de développement durable sont importants pour eux.

Pour répondre aux besoins croissants des épargnants en matière d’investissement durable, HSBC Asset Management n’a de cesse de développer son expertise et ses solutions d’investissement durable depuis plus de 20 ans.

L’investissement socialement responsable (ISR)

L’Investissement Socialement Responsable (ISR) est un placement qui vise à concilier performance économique, et impact social et environnemental en finançant les entreprises qui contribuent au développement durable dans tous les secteurs d’activité. L’ISR favorise une économie plus responsable, il va plus loin que la simple prise en compte de l’analyse ESG dans les décisions d’investissement, appelée intégration ESG.

Environnemental (E) Facteurs Émission de carbone Efficacité énergétique Changement climatique Stress hydrique Biodiversité et utilisation des sols Exemples Intensité de carbone dans les secteurs des services publics

Social (S) Facteurs Gestion des ressources humaines Santé et sécurité Sécurité et qualité des produits Sécurité chimique Adéquation des produits Exemples Chaîne d’approvisionnement dans le secteur de la technologie

Gouvernemental (G) Facteurs Déontologie des affaires Pratique anti concurrentielle Gouvernance d’entreprise Droits des actionnaires minoritaires   Exemples Gouvernance dans le secteur bancaire

Comment mesurer la performance ESG d’un portefeuille ?

• Nous attribuons une note Environnementale (E), Sociale (S), et de Gouvernance (G) par titre investi afin d’obtenir un score ESG global pour chacun des portefeuilles et pour leurs univers d’investissement respectifs.
• Le score ESG du portefeuille est la moyenne des notes ESG pondérée par le poids de chaque titre du portefeuille, hors émissions gouvernementales. L’échelle de notation varie de 0 à 10, 10 étant la meilleure note.
• Le score global est calculé en fonction du poids des piliers E, S et G inhérents à chacun des 30 secteurs d’activités selon une méthodologie propriétaire.

L’épargne solidaire

L’épargne ou la finance solidaire est un moyen d’aider des personnes en difficulté à travers vos placements.
Elle concilie ainsi les besoins de financement des organismes solidaires et la volonté des épargnants qui souhaitent donner du sens à leurs investissements*.

HSBC a sélectionné quatre organismes avec la volonté de promouvoir l’accès à l’emploi et au logement des plus défavorisés et de participer à la transformation de terres agricoles destinées à l’agriculture biologique.

Association pour le droit à l’initiative économique qui aide des personnes exclues du marché du travail et du système bancaire classique à créer leur entreprise et donc leur emploi, grâce au micro-crédit

France Active renforce les fonds propres des entreprises solidaires et des associations d’utilité sociale pour leur permettre de créer des emplois pour les personnes sorties du marché du travail

Association qui agit en faveur du logement et de l’insertion des personnes en difficulté, ainsi que de la recréation des liens sociaux. Elle permet l’accès à un logement à faible loyer et accompagne les personnes logées pour les aider dans leur insertion sociale.

La foncière solidaire Terre de Liens est une entreprise de l’économie sociale et solidaire dont l’action principale réside dans l’acquisition de terres et de fermes (qui vont rejoindre le réseau des fermes Terre de Liens). Ces terres sortent définitivement du marché spéculatif, sont assurées d’être maintenues à long terme dans leur vocation agricole et sont prêtes à accueillir de nouveaux profils paysans aux pratiques agricoles respectueuses des sols et de l’environnement.

*Dans un fonds solidaire, l’actif est investi entre 5 et 10% en titres émis par des entreprises solidaires agréées ou en titres assimilés en application de l’article L.3332-17-1 du Code du travail.
Sources : HSBC Asset Management, mars 2024. À titre d’illustration uniquement.

L’investissement durable - Le règlement SFDR

Le règlement européen 2019/2088 dit Sustainable Finance Disclosure (SFDR) impose des obligations de transparence en matière de durabilité dans le secteur des services financiers.

Il définit l’investissement durable comme un investissement dans des activités économiques qui contribuent à un objectif environnemental ou un investissement dans des activités économiques qui contribuent à un objectif social, sans causer de préjudice significatif à d'autres objectifs environnementaux ou sociaux, et que les sociétés dans lesquels les investissements sont réalisés appliquent des bonnes pratiques de gouvernance.

HSBC Asset Management a développé une méthodologie propriétaire pour définir les critères de classification des fonds relevant de l’article 6, de l’article 8 et de l’article 9 de ce règlement.*

	Les fonds Article 6 concernent les produits financiers qui ne font pas la promotion des caractéristiques environnementales et/ou sociales qui n’ont pas un objectif d’investissement durable et qui ne répondent pas à la définition des articles 8 et 9.
	Les fonds relevant de l’Article 8 font la promotion des caractéristiques environnementales ou sociales, ou une combinaison de ces caractéristiques, à condition que les entreprises dans lesquelles les investissements sont réalisés suivent des pratiques de bonne gouvernance.
	Les fonds relevant de l’Article 9 ont un objectif d'investissement durable.

Source : HSBC Asset Management. Mars 2024.